Investir em startups tem se tornado cada vez mais popular, principalmente devido ao potencial de ganhos significativos que esse tipo de investimento pode oferecer, graças ao seu potencial de crescimento acelerado e inovação.
No entanto, é importante ressaltar que investir em startups também envolve riscos consideráveis. Continue a leitura para saber mais sobre os ganhos e perdas que os investidores e investidoras podem ter nesse mercado, além das oportunidades e desafios desse tipo de investimento.
Como funciona o retorno do investimento em startups?
Existem algumas formas de retorno ao investir em startups, que podem ser através de: aquisições, que é quando a empresa investida é vendida para uma companhia maior; Pagamento de dividendos, quando parte dos lucros de uma empresa é distribuída aos acionistas como forma de remuneração; e IPO, que é quando uma empresa abre capital em uma bolsa de valores.
É importante compreender esse princípio, pois cada tipo de investimento pode proporcionar um retorno diferente, que entenderemos melhor a seguir.
Quanto ganha um investidor ou investidora de startups?
O ganho de um investidor ou investidora de startups pode variar significativamente, dependendo do sucesso das empresas em que investem. Como vimos, quem investe em startups pode obter retorno financeiro por meio da valorização das ações da startup e do seu exit, como uma venda ou oferta pública inicial (IPO).
Se a startup é bem-sucedida e cresce rapidamente, a pessoa investidora pode obter um retorno substancial sobre o investimento inicial. Dessa forma, se você investe R$ 100.000 em uma startup e ela se torna avaliada em R$ 1 milhão, por exemplo, você pode obter um retorno de 10 vezes o valor investido.
No entanto, é importante ressaltar que nem todas as startups são bem-sucedidas. Além disso, o retorno desse tipo de investimento costuma ser de longo prazo, já que muitas startups demoram para atingir um estágio de maturidade em que podem ser vendidas ou abrir capital.
Meta: retornos medidos em múltiplos do valor investido
A sua meta ao investir em startups, sem dúvida, é receber múltiplos do valor investido no longo prazo.
Se a startup tiver sucesso, você pode conseguir vender sua participação na empresa por “x” vezes o valor que você investiu. Esse “x” pode ser 5, 10, 20, 30 vezes, ou mais.
Em geral, esses retornos não vêm na forma de pagamentos mensais. O retorno de cada investimento em startups, se houver, geralmente é pontual e leva algum tempo. Ele acontece, normalmente, quando a startup em que você investiu é adquirida por uma empresa maior. Apesar disso, ela também pode pagar dividendos no futuro, se decidir.
Retornos de “x” vezes o valor investido é uma meta, não uma garantia, pois o investimento em startups é um investimento de renda variável.
Considere o exemplo abaixo:
A empresa ABC oferece a investidores e investidoras 15% de participação societária em troca de R$ 600.000 em uma rodada de investimento prévia à rodada de Venture Capital. O valuation da empresa nesse momento é de R$ 4.000.000.
Então, você investe R$ 40.000 nessa rodada e recebe 1,00% da Empresa ABC.
Como a tabela acima mostra, os retornos de um investimento em uma startup podem ser potencialmente muito altos.
Assim como todos os investimentos em renda variável, não há garantia de retorno, devido à falta de liquidez dos investimentos, além de outros fatores. Por isso, você pode perder o valor investido, mas dado que as startups têm um potencial de retornos muito maior do que qualquer outro investimento, isso é aceitável — desde que você aplique a estratégia certa. Entre essas técnicas, diversificar seu portfólio pode ser uma excelente opção.
Primeiramente, você deve limitar o valor que você investe em startups a uma porcentagem pequena (máximo de 10%) dos seus investimentos totais. Além disso, você deve construir um portfólio de investimentos em startups, investindo esse dinheiro separado em 3-30 empresas ao longo de 2-3 anos.
Se o seu portfólio de startups tiver uma boa performance no longo prazo, seus retornos podem ser enormes. Se não der certo, você continua seguro (a), pois limitou o valor investido em startups a uma pequena parcela dos seus investimentos totais.
Na prática, isso significa que se uma ou duas das empresas em seu portfólio conseguem ser adquiridas por empresas maiores no futuro, os retornos elevados desses investimentos individuais podem garantir um ótimo retorno de seu portfólio como um todo, independente dos resultados dos investimentos nas outras startups.
Os melhores fundos de venture capital geram retornos impressionantes aplicando essa estratégia.
Quem pode investir em startups pela Eqseed?
Se você se interessou por essa oportunidade e tem interesse em investir em startups pela EqSeed, entenda quem pode participar das rodadas de investimento:
Pessoas físicas maiores de 18 anos com cidadania brasileira ou residência permanente no Brasil;
Pessoas jurídicas com escritórios registrados no Brasil;
Departamentos, agências ou entidades públicas do governo ao nível nacional, regional, local ou supranacional;
Quer investir em empresas brasileiras por meio da plataforma EqSeed, mas não se encaixa em nenhuma das categorias acima? Então entre em contato conosco.
Gostaria de saber o índice de retorno que vocês têm com as startups de seu portifólio?
O diferencial seria obter um sucesso superior a esses 1 a cada 10 ou 1 a cada 15.
Sinceramente investir em 15 starups com 5k de corte mínimo inviabiliza a minha gestão de risco pessoal.
Outra questão:
Qual é o percentual que chega no estágio de “pagar dividendos”?
Isso é representativo?
Hoje conseguimos acompanhar a valorização das startups que captaram rodadas subsequentes conosco. Em média a valorização das startups foi de 100% entre 1 e 2 anos da primeira captação.
Isso mostra a valorização da empresa no papel, mas o que o investidor desse ativo deve visar são retornos potenciais na forma de múltiplos do seu investimento inicial a longo prazo, falamos a partir de 4-5 anos.
E claro, importante diversificar seus investimentos dado que você está investindo em empresas em estágios de vida mais iniciais. É assim que fundos e investidores experientes fazem.
Sobre distribuição de lucros, até que a empresa vire uma S/A de capital fechado, o contrato estabelece que havendo qualquer lucro, ele precisa ser reinvestido no negócio.
Assim só será distribuído quando a empresa virar uma S/A. Com isso, alinhamos os interesses e protegemos os investidores.
Sobre distribuição de dividendos, ela pode acontecer, mas não deve ser o foco do investidor desse ativo. O retorno financeiro potencial viria principalmente através de uma aquisição estratégica da empresa.
Essa leitura do caso da 99, aplicativo de transporte vai lhe ajudar a entender mais o que estou falando: Startup Exit: 99 adquirida pela Didi Chuxing.
Espero ter esclarecido os pontos questionados, agradeço atenção e fico à disposição.
Artigo interessante. Um ponto que ressalto é o valor mínimo de R5000 para investimento pela eqseed.
Considerando que uma carteira diversificada teria em torno de 15 empresas e que o razoável é que apenas 10% do patrimônio seja investido em startups, essa modalidade se torna viável para quem tem patrimônio superior a R$750 mil.
Existe algum motivo específico para que não possa ser investido um valor menor por cliente, por exemplo, R$1000 ou R$2000?
Nossa política de investimento foi estabelecida e de fato atualmente o investimento mínimo é de R$ 5 mil. Entendemos ser um investimento mínimo em linha com o tipo de investimento que oferecemos.
Estamos sempre abertos a sugestões e agradeço a pergunta.
Explicando mais, trabalhamos com contratos de investimento no valor de R$ 5 mil. Ou seja, é aceito o investimento respeitando a regra de múltiplos de 5 (25, 50 100, 200 mil reais).
As rodadas de investimento possuem um valor máximo de captação. O investidor pode investir o valor que quiser até que se atinja esse valor máximo da rodada. Depois disso, não oferecemos mais investimento e a rodada á concluída.
Todo investidor saberá quanto está adquirindo da empresa no momento de assinatura do contrato de investimento.
Para mais informações recomendamos assistir nosso vídeo sobre Como funciona o processo de investir em startups pela EqSeed?
Olá Eduardo! O investidor em startups, de modo geral, visa o exit, ou seja, a oportunidade de saída, que geralmente acontece quando a empresa é adquirida ou abre capital na bolsa de valores. É justamente nessas oportunidades de exit que o investidor pode receber os retornos impressionantes desse tipo de investimento. Startups costumam reinvestir seus lucros para abastecer seu crescimento acelerado e atingir o patamar onde se torna atrativa para o mercado do ponto de vista de uma saída, seja para ser adquirida ou para abrir seu capital na bolsa. Por isso, de modo geral, nesse tipo de empresa os lucros não são distribuídos entre os sócios e acionistas, e isso é visto de forma estratégica e positiva para eles.
Qualquer investimento em pequenas empresas (startups) envolve riscos financeiros e desafios significativos. Investimentos em startups devem compor apenas uma pequena parte de uma carteira diversificada de investimentos. Você correrá o risco de perder parte ou todo o dinheiro investido em empresas através da plataforma EqSeed. Não há qualquer garantia de retorno do investimento efetuado. Somente invista em negócios publicados na plataforma EqSeed se você possui conhecimento suficiente para entender esses riscos e para tomar suas próprias decisões de investimento. Veja o nosso Aviso de Risco antes de tomar uma decisão de investimento.
As sociedades empresárias de pequeno porte e as ofertas apresentadas nesta plataforma estão automaticamente dispensadas de registro pela Comissão de Valores Mobiliários - CVM.
A CVM não analisa previamente as ofertas.
As ofertas realizadas não implicam por parte da CVM a garantia da veracidade das informações prestadas, de adequação à legislação vigente ou julgamento sobre a qualidade da sociedade empresária de pequeno porte.
Antes de aceitar uma oferta leia com atenção as informações essenciais da oferta, em especial a seção de alertas sobre riscos.
Gostaria de saber o índice de retorno que vocês têm com as startups de seu portifólio?
O diferencial seria obter um sucesso superior a esses 1 a cada 10 ou 1 a cada 15.
Sinceramente investir em 15 starups com 5k de corte mínimo inviabiliza a minha gestão de risco pessoal.
Outra questão:
Qual é o percentual que chega no estágio de “pagar dividendos”?
Isso é representativo?
Olá Cassio, boa tarde. Tudo bem com você?
Obrigado pelo interesse e perguntas.
Sobre retornos potenciais nesse tipo de investimento recomendamos assistir o seguinte vídeo no canal da EqSeed no Youtube: Como acontecem os retornos dos investimentos em Startups?
Hoje conseguimos acompanhar a valorização das startups que captaram rodadas subsequentes conosco. Em média a valorização das startups foi de 100% entre 1 e 2 anos da primeira captação.
Isso mostra a valorização da empresa no papel, mas o que o investidor desse ativo deve visar são retornos potenciais na forma de múltiplos do seu investimento inicial a longo prazo, falamos a partir de 4-5 anos.
E claro, importante diversificar seus investimentos dado que você está investindo em empresas em estágios de vida mais iniciais. É assim que fundos e investidores experientes fazem.
Recomendo outro vídeo nosso: Qual a estratégia certa para investir em Startups?
Sobre distribuição de lucros, até que a empresa vire uma S/A de capital fechado, o contrato estabelece que havendo qualquer lucro, ele precisa ser reinvestido no negócio.
Assim só será distribuído quando a empresa virar uma S/A. Com isso, alinhamos os interesses e protegemos os investidores.
Sobre distribuição de dividendos, ela pode acontecer, mas não deve ser o foco do investidor desse ativo. O retorno financeiro potencial viria principalmente através de uma aquisição estratégica da empresa.
Essa leitura do caso da 99, aplicativo de transporte vai lhe ajudar a entender mais o que estou falando: Startup Exit: 99 adquirida pela Didi Chuxing.
Espero ter esclarecido os pontos questionados, agradeço atenção e fico à disposição.
Abraços,
Artigo interessante. Um ponto que ressalto é o valor mínimo de R5000 para investimento pela eqseed.
Considerando que uma carteira diversificada teria em torno de 15 empresas e que o razoável é que apenas 10% do patrimônio seja investido em startups, essa modalidade se torna viável para quem tem patrimônio superior a R$750 mil.
Existe algum motivo específico para que não possa ser investido um valor menor por cliente, por exemplo, R$1000 ou R$2000?
Fábio
Olá Fabio!
Nossa política de investimento foi estabelecida e de fato atualmente o investimento mínimo é de R$ 5 mil. Entendemos ser um investimento mínimo em linha com o tipo de investimento que oferecemos.
Estamos sempre abertos a sugestões e agradeço a pergunta.
Explicando mais, trabalhamos com contratos de investimento no valor de R$ 5 mil. Ou seja, é aceito o investimento respeitando a regra de múltiplos de 5 (25, 50 100, 200 mil reais).
As rodadas de investimento possuem um valor máximo de captação. O investidor pode investir o valor que quiser até que se atinja esse valor máximo da rodada. Depois disso, não oferecemos mais investimento e a rodada á concluída.
Todo investidor saberá quanto está adquirindo da empresa no momento de assinatura do contrato de investimento.
Para mais informações recomendamos assistir nosso vídeo sobre Como funciona o processo de investir em startups pela EqSeed?
Espero ter ajudado e estamos à disposição!
Startups sempre são a melhor forma de investimento, na minha opinião.
Olá Plínio!
Interessante saber a sua opinião e conte com a EqSeed para lhe fornecer oportunidades de investimento em startups selecionadas.
Um abraço,
Anthony Mc Courtney
EqSeed – Relações com Investidores
Então é a empresa que decide ou não pagar dividendos? O porcentual pelo investimento só é retornável quando a empresa é vendida?
Olá Eduardo! O investidor em startups, de modo geral, visa o exit, ou seja, a oportunidade de saída, que geralmente acontece quando a empresa é adquirida ou abre capital na bolsa de valores. É justamente nessas oportunidades de exit que o investidor pode receber os retornos impressionantes desse tipo de investimento. Startups costumam reinvestir seus lucros para abastecer seu crescimento acelerado e atingir o patamar onde se torna atrativa para o mercado do ponto de vista de uma saída, seja para ser adquirida ou para abrir seu capital na bolsa. Por isso, de modo geral, nesse tipo de empresa os lucros não são distribuídos entre os sócios e acionistas, e isso é visto de forma estratégica e positiva para eles.
Abraços!